Куда вкладывать деньги 2015 году?


Ирина Воробьева
Банк "ГЛОБЭКС"

Изменение курса валюты и другие изменения в экономике заставляют по новому взглянуть на выбор инвестиционных инструментов, коих существует огромное множество: от депозитов в банке и покупке недвижимости или металлов, до игры на валютных биржах, покупки акций, облигаций, пифов и т.д.. Отличие их состоят в доходности, степени риска, а также сложностью управления. О плюсах и минусах этих инвестиционных инструментах, а также о том, какие из них подойдут лучшим образом, в той или иной ситуации, мы поговорили с Ириной Воробьевой, управляющим филиала «Петербургский» банка «ГЛОБЭКС».

 

Важнейшим параметром, при выборе инвестиционного инструмента, является безопасность. Самые доходные инвестиции, чаще всего, сопряжены с риском. Расскажите, пожалуйста об уровне доходности и степени риска, самых доходных, по Вашему мнению, инвестиционных инструментов.

В настоящее время из-за ситуации на валютном рынке и санкций, клиенты становятся более осторожными, это касается и физических, и юридических лиц. На фоне отзыва лицензий клиенты серьезнее начинают задумываться о том, где открывать расчетный счет и где хранить свои сбережения, выбирая надежные банки. Физические лица в меньшей степени об этом задумываются, поскольку Агентство по страхованию вкладов гарантирует возврат средств до 700 тыс. рублей. Тем не менее, продуманные вкладчики в большей степени смотрят на надежность банков, на их значение. В последнее время наблюдается переориентация вкладчиков в сторону государственных финансовых институтов. А многие клиенты, опасаясь за сохранность своих средств, и вовсе предпочитают закрыть вклады и хранить деньги в ячейках, ведь из ячейки деньги уже никуда не пропадут, пусть этот метод и не принесет прибыли.

Есть категория граждан, которая особо остро реагирует на повышение курса доллара. Не смотря на сообщение о том, что снижение стоимости рубля по отношению к основным валютам можно объяснить действиями спекулянтов, многие клиенты начали активно скупать доллары и евро, переводят свои рублевые вклады в валютные. Есть также еще одна категория граждан, которые предпочитают вкладывать свои сбережения в покупку имущества: недвижимость, автомобили и т.д.
Некоторые вкладчики нашли альтернативу вложению средств в банки и переключили свое внимание на ПИФы. Таким образом они могут и сохранить свои сбережения во время нестабильной ситуации и лишения лицензий у банков, и заработать на колебаниях курсов, что способствует получению быстрой прибыли. Однако здесь нужно быть предельно осторожным и разборчивым, оценив возможные риски.

Что касается акций, то на мой взгляд сейчас привлекательным выглядит потребительский сектор, а также отдельные бумаги эмитентов из других отраслей. Хорошо смотрятся бумаги Магнита, Дикси на фоне сильных операционных результатов, а также благодаря расширению бизнеса. Можно присмотреться к привилегированным акциям Сургутнефтегаза за счет больших валютных депозитов, а также стабильно выплачиваемых дивидендов.

 

А как обстоит сегодня дело с валютой?

Ослабление курса рубля к доллару с начала года составляет более 25%, к евро – 15%. Многие на этом фоне предпочитают держать деньги в иностранной валюте или открывать валютные депозиты. Однако сейчас не самый подходящий момент для покупки валюты. Она сейчас на своем пике. До конца года мы ожидаем укрепление рубля к уровню 41-42 за доллар при условии отсутствия резкого обострения ситуации вокруг Украины и ужесточения санкций. В нынешней нестабильной ситуации главное не поддаваться панике и не предпринимать невзвешенные решения. Рано или поздно курс стабилизируется, доход никуда не денется.

 

Самыми защищёнными инвестициями, по крайней мере, если говорить о суммах до 700 тысяч, традиционно считаются банковские депозиты. Какую доходность предлагают банки сегодня?

Ставки по рублевым вкладам для физических лиц сейчас высоки. Экономическая ситуация приводит к тому, что банки нуждаются в источниках финансирования и вынуждены прибегнуть к увеличению ставок. Начиная с середины октября наблюдается тенденция роста ставок по вкладам, большинство банков повысили ставки в среднем на 0,1%. У крупнейших банков с участием государственных структур ставка по рублевым депозитам на 1 год варьируется от 8% до 11%. Наибольшие ставки предлагаются по краткосрочным вкладам. Они являются более востребованными в данный момент, так как люди пытаются минимизировать инфляционные риски.

Что касается клиентов банка «ГЛОБЭКС», то значительная часть вкладчиков на сегодняшний день преследуют стратегию «сохранить и управлять». Например, наибольшей популярностью в «ГЛОБЭКС» сегодня пользуется срочный вклад с повышенной процентной ставкой и с возможностью пополнения/частичного снятия денежных средств – вклад «Рантье» (максимальная ставка 11,02% в рублях). Он позволяет сбережениям оставаться достаточно маневренными и с учетом ежемесячной капитализации приносит неплохой доход. Для тех, кто четко понимает свои цели и точно планирует свой доход, подойдет вклад «Точный расчет» (с максимальной ставкой 10,95% в рублях). Он не предусматривает дополнительные взносы и частичное снятие, но при этом имеет высокую процентную ставку.

 

В последнее время, популярность набирает мнение о том, что вклады в драгоценные металлы более надёжны, так как курсы валют часто изменяются, тем самым создавая риск потерять часть средств на этих изменениях. Что Вы можете сказать по этому поводу?

Золото – это решение для долгосрочных накоплений – свыше 5 лет. Золото уже несколько тысячелетий является универсальной, намного превышающей по ликвидности другие известные валюты, единицей измерения достатка. Сегодня можно купить золото в банке, а можно приобрести дорогое украшение в ювелирном магазине. И в первом, и во втором случае это будет достойное приобретение. Золото является довольно надежным способом сохранения на долгий срок денежных средств и рассматривается именно как способ долгосрочного хранения, так как в течение года колебания цен незначительны, но они довольно ощутимы со временем, так как цена на золото стабильно идет вверх. Существуют 3 возможности: бумажное золото (обезличенный металлический счёт, фьючерсы на золото и прочие ценные бумаги) и физическое золото (слитки, монеты, ювелирные изделия или лом). В последние годы обезличенные металлические счёта (ОМС) приобрели большую популярность из-за своих неоспоримых достоинств. При покупке драгоценных металлов с помощью ОМС не нужно платить НДС (18%), в отличие от покупки драгоценных металлов в слитках. В случае с ОМС отпадают также проблемы с хранением, сертификацией и транспортировкой слитков.

Благодарим Вас за это интервью. На последок, поделитесь Вашим «рецептом» сохранения сбережений?

На мой взгляд, что для простого жителя нашей страны сейчас есть смысл держать деньги на депозитах, чтобы частично защититься от инфляции и сохранить свои сбережения. Понятно, что сегодня основной смысл вклада – это сохранение сбережений, но возможность получения 1-2% прибыли, если вклад имеет высокую ставку, тоже не исключается.

Автор статьи: Михаил Быков